几年前，在线钱包服务商Blockchain.info发布了一则币圈众人皆知的视频广告《比特币——做自己的银行》，期待能够让更多人知道比特币，其中宣传的比特币作为我们自己的银行，其实本质上是比特币对个人私有财产的保护，而不像普通法币一样随意增发，这样比特币获得了自己的优势，从而受到关注。

但是这几年来，比特币虽然带领着区块链产业和各种数字货币项目发展，然而，对于比特币现在来说，充当自己的银行可能有些困难，银行仍然成为人们生活中不可或缺的部分，并为经济活动提供各种工具，比如存款、抵押借贷等等，促进经济发展。

银行的金融工具，本身上是难以被替代的，因为大部分银行都是有雄厚的资产和信用去做金融活动，而对于比特币而言，目前还仅仅停留在资产保值和增值，一旦像新冠肺炎这样的黑天鹅来临之时，可能大多数人还是会面临着资金压力，甚至有一些人还被迫卖币生活，比特币想要替代银行，显然已经比较难了。

不过现在好了，自从DeFi发展起来之后，实际上数字货币才能真正称得上替代银行，我们也才能真正的 Be Your Own Bank，DeFi现在做的事，就是银行之前做的事。

我们都知道，银行的业务比较复杂和繁多，比如最基本的就是存款和房贷，另外对于投资银行来说，可能还要参与到实物的抵押贷款之中，比如房地产，又由于房地产价格的波动会产生风险，因此部分投资银行还需要对抵押的房地产进行对冲，购买保险，同时保险公司也就这样参与到与银行的交易之中。这只是银行众多业务之中的一个，然而这一个却在一些情况下出现了问题。

具体问题是什么呢？其实大部分人都知道，这就是2008年金融海啸的事情，美国的投资银行雷曼兄弟就是因为次级抵押贷款最后出问题，找不到接盘侠，从而轰然倒地的，次级贷款其实就是没有还款能力的人贷款然后买房，这样的人始终还是有风险的，一旦经济出问题，那么整个系统可能都会崩塌，所以金融海啸来了，超发货币来了，英国财政大臣来了，中本聪最终也来了。

我们现在回过头来看看DeFi，前几年大多数DeFi只是简单的质押借贷和质押生成稳定币，比如我们大家都知道的MakerDAO和DAI稳定币，其实就是DeFi的产物，当然这几年一直发展的不温不火主要原因还是代码完善程度还有DeFi赛道的赚钱效应比较弱。

而compound的“流动性挖矿”虽然不是他们的首创，但是却用在了对的地方和对的时间，一方面，比特币减半之后，市场缺乏赚钱效应，因此随便一个小利好都能引起一波炒作，大众渴望赚钱效应。另一方面，股市有走牛的苗头，更多人想要离开币圈，转而投资股市，但是却舍不得卖掉手里的数字货币，这样的问题直到compound这样的**开始引燃，才正式爆发。

Compound其实不单单是一场薅羊毛的活动，其中的质押数字货币，获得稳定币才真正受到大家的关注，于是一些之前很多人曾未听说过的DeFi项目都开始浮出水面，比如AAVE、uniswap等等，另外还有最近比较知名的DEFI保险Nexus Mutual、AAVE也准备推出用于熟人之间的借贷等等，其实这都可以说是DeFi不断的做自我更新和完善。

也就是说，如果你现在持有现金，完全也可以参与到DeFi去中心化金融上，从而避免和传统银行打交道，甚至中间不必去购买比特币、以太币等加密货币，因为现在的稳定币很多，用户的选择权利也更多，服务内容也更加透明，人们随时随地就可以享受到DeFi所带来的便利。

当然现在DeFi所受限的只是链上资产，而并未涉及到实体领域，比如房地产抵押等等，这里主要还是政府部门对于实体资产的token化，如果被批准可以做，那么相应的DeFi应用也是迟早会出来的，到那个时候，可能银行如果不进行改革或者融入到DeFi领域的话，就真的可能被社会所抛弃。

如果token化之后，DeFi会不会引起类似雷曼这样的“雷”，笔者个人认为不太可能，因为DeFi是去中心化的，再加上治理过程，其实也就是将受害者范围集中到它的使用者这个范围内，比如我们假设compound现在出问题了，引起了市场的大波动，那么最终问题怎么处理，还是得comp代币持有人去链上投票，而关于其他数字货币的持有者，我的比特币还是我的比特币，你的以太坊还是你的以太坊，只要自己私钥保管好，谁也不可能说去增发弥补少数人的损失，因为前车之鉴也已经有了，比如几年前的 The DAO事件，其实就是最好的例子。

除了潜在的代码漏洞，DeFi的风险相对银行来说，还是小了很多，而且相对于银行，还有更多的优势。我们常听到一句话“世界大河浩浩荡荡，顺之者昌，逆之者亡”，现在DeFi已经开始亮剑，就看银行如何拆招了，融入还是对立，这也是摆在银行面前的选择。