Aave 的信用贷产品设计逻辑更类似于传统金融里的担保贷款，即一个用户如果没有抵押资产但希望能够申请贷款，必须要找到一个愿意为其债务进行担保的担保方，并支付担保费用。

同时双方之间的担保条款将由法律智能合约平台 OpenLaw 生成最终的法律合同，该合同将会得到当地法律机构的认可，一旦被担保方违约，担保方可以诉诸于法律，维护其经济利益。

Zero Collateral

Zero Collateral 项目于 2020年1月份正式推出，主打方向为无质押贷款，贷款方需要保证其质押的数字货币价值等于贷款额减去为之前所有贷款所付利息总额之差即可，并且随着还贷次数的上升，贷款所需的质押物价值最终将降至零。简单言之，就是履约信用越好，用户所需要的质押资产越低。

目前平台支持的主要借贷资产为 DAI，比如用户需要首先存入一定金额的 DAI，然后平台将 Mint zDAI 做为存款凭证，同时根据 DAI 金额从市场上借出 AI，每笔贷款的偿还期限为 72,800 区块，大约 30 天，利息为年化 4%-12%。

协议约定每个钱包内最多只能有一笔活跃贷款，在还清本金以及利息后，用户才能再次申请一笔贷款。并且在还款完毕后，新贷款的额度上限就会按照历史累计还款利息金额的 50% 增加。例如，第一笔贷款为 1 DAI，偿还利息为 0.12 DAI，那么该用户下一笔贷款的最高额度将由之前的 1 DAI 提高至 1.06 DAI 。

Wing.Finance

Wing 项目是在 2020年9月份推出的 DeFi 贷项目，其基于本体 ONT 公链，而非 ETH 公链。Wing 在借贷产品设计中，将引入信用评判机制来降低用户资产的质押率，并逐步实现无抵押。

Wing 信用机制借助于 ONT 本体链的数字身份体系，收集用户的真实 KYC 信息，完成对用户履约风险的判断。平台并逐步根据用户的历史履约信息，判断用户的资产抵押率，如果在 Wing 平台上的贷款履约情况良好，将会要求用户的抵押资产越少。

根据 Wing 项目白皮书的披露，产品 V1 版本不会保留用户的个人信息，但是需要获得如下授权：

个人真实姓名认证

Twitter 账户认证

Wing 信用分认证

Conclusion 结语

信用贷是 DeFi 借贷平台发展的下一个重要方向，而横在各大借贷平台面前的两大门槛分别是：征信体系和清偿体系。但是 Aave、Zero Collateral、Wing 均做了相关的尝试与探索，其中 Aave 的本质走的是担保贷款，Zero Collateral 是走的通过信用积累逐步降低质押率，而 WING 引入了基于用户真实世界 KYC 信息的征信体系。 (责任编辑：admin)